群联潘健成预警：AI吞噬闪存产能，明年缺货成定局

【区角快讯】在近日举行的SEMI半导体科技大师论坛上，群联电子CEO潘健成抛出了一记重磅观点：NAND闪存的供给紧张并非短期波动，而是长期结构性短缺。他直言，当下讨论的焦点已不再是“是否缺货”，而是“谁能抢到产能”。据其透露，在与两家原厂的高层会晤中，对方甚至坦言无法预估明年的缺口规模，这种不确定性让供应链倍感压力。

值得注意的是，尽管中国大陆、韩国、日本及美国的存储巨头均在加速扩产，但潘健成认为这远不足以填补需求黑洞。逻辑芯片的每一次扩张，都必然伴随着对NAND闪存的配套消耗。他以台积电为例，指出即便这家代工龙头同时兴建近20座晶圆厂，若AI生态系持续膨胀，现有的闪存产能依然捉襟见肘。在他看来，AI对半导体资源的吞噬效应可能长达二三十年，新增产能难以在短期内扭转供需失衡的局面。

对于市场上偶尔出现的“供过于求”杂音，潘健成持否定态度。他认为，真正的决胜点在于企业能否锁定上游资源并优化产品线。从价格维度看，近期涨势趋缓反而是利好信号。毕竟闪存零组件价格已从谷底飙升数倍，若继续狂飙将严重冲击消费终端，合理的价格区间才有利于产业的健康长跑。

面对严峻形势，群联电子正采取保守而积极的库存策略。潘健成强调，“明年供货真的很紧张”，公司正全力向原厂争取更多配额，以确保持续出货能力。这场围绕产能的争夺战，或许才刚刚拉开序幕。