“电车Daily”10月30日北京报道
10月30日，就在宁德时代高调宣布与理想汽车达成五年全面战略合作的第40天，一则工商注册信息撕碎了“稳固联盟”的表象。
天眼查数据显示，浙江理想汽车电池有限公司已于近日成立，注册资本7000万元，经营范围涵盖电池制造、新兴能源技术研发等核心领域。股权穿透图显示，该公司由山东理想汽车电池有限公司全资控股，而后者正是理想汽车与欣旺达动力科技在9月联合组建的合资企业。
这场“移情”发生的节点颇具意味。
10月23日，上海一辆理想MEGA在行驶中突发爆燃，底盘传来爆炸异响后10秒内火势即蔓延全车，最终车辆被烧至只剩空壳，车内财物尽毁。尽管驾乘人员侥幸逃生，但理想汽车向电车Daily确认——MEGA全系搭载的均为宁德时代电池。
更值得关注的是，这已是理想MEGA半年内第三起起火事故，此前6月哈尔滨地库自燃、8月杭州碰撞起火事件均未彻底平息安全争议。
时间回溯至9月19日，宁德时代曾高调宣称与理想汽车达成深度绑定，彼时其年内已与10家头部车企签署类似合作协议，涵盖电池研发、换电网络等多重领域。
但业内人士当时就指出，这种依赖框架协议的合作属“松散联盟”，车企为保障供应链安全和成本控制，普遍在培育第二供应商。如今看来，理想汽车的“双线布局”早有预谋，与欣旺达合资公司的落地比与宁德时代的战略合作仅晚一周。
相较于宁德时代近期的安全争议，欣旺达正凭借技术突破抢占话语权。
该公司日前刚发布新一代聚合物全固态电池样品“欣・碧霄”，能量密度达400Wh/kg，较当前主流液态电池提升超30%，且通过200摄氏度热箱实验未出现安全风险。更具吸引力的是，欣旺达明确2026年将推出第一代量产全固态电池，其产线与现有液态电池设备80%兼容，可大幅降低量产成本。
对于市占率仅4%、排名行业第六的欣旺达而言，理想汽车的加码堪称“雪中送炭”。10月30日，欣旺达涨停！
而宁德时代的行业地位正面临挑战，其国内市占率已从2021年的52%降至2024年的45.3%，今年第三季度更是不足42%。车圈也有多家车企通过投资电池企业分散订单风险。
熟悉供应链人士透露，目前尚不明确理想汽车未来将多少动力电池订单转向与欣旺达合资公司，但可以预计的是，合资公司将在理想汽车动力电池规划上保持优先选项。
对于宁德时代而言，理想汽车与欣旺达合资公司的产能扩张无疑是一大挑战。尽管宁德时代目前仍占据国内动力电池市场约40%份额，但随着更多车企效仿理想汽车的 “合资建厂” 模式，其市场份额可能进一步被挤压。
